Es macht daher für Aktienanleger Sinn, gezielt nach Unternehmen mit eher geringen Schwankungen zu suchen.
KEPLER Risk Select Aktienfonds
Im KEPLER Risk Select Aktienfonds stehen solide Unternehmen mit möglichst stabilem Kursverlauf an erster Stelle. Rund 100 Aktientitel sorgen für eine breite Streuung. Ziel ist, mit einer aktiven, auf geringe Volatilität ausgerichteten Titelselektion langfristig wesentlich geringeren Schwankungen zu unterliegen, als ein globaler Aktienindex. Übergewichtet werden eher defensive Branchen (z.B. Energieversorger, Grundnahrungsmittel), die von Konjunkturschwankungen nur wenig betroffen sind.
Aktuelle Portfolio-Struktur
(Quelle: KEPLER-FONDS KAG, 30.06.2011)
Fondsmanager Roland Zauner erklärt den Managementansatz:
„Wie der Fondsname schon sagt, selektieren wir bei diesem Produkt Aktien nach ihrem Risiko. Aufnahme im Fondsvermögen finden daher Unternehmen, die vergleichsweise wenig schwanken. Aktuell sind das eher defensive Bereiche wie z. B. Versorger und Grundnahrungsmittel, die nicht so sehr vom Konjunkturzyklus abhängig sind. Extreme Kursausschläge sind bei adäquaten Ertragschancen deutlich seltener zu erwarten. Der Fonds weist mit Nordamerika, Europa, Japan, Australien und den globalen Emerging Markets eine ausgewogene Länderstruktur auf.“
Vorteile/Risiken im Überblick
Vorteile:
- Ein risikoreduzierter Managementansatz zur Selektion globaler Unternehmen.
- Ausgewogene Länderstruktur, die auch Aktien aus Emerging Markets beinhaltet.
Risiken:
- Das Portfolio veranlagt an den internationalen Aktienmärkten und unterliegt damit marktbedingten Kursschwankungen.
- Diese Veranlagung eignet sich nur für Anleger mit einem Anlagehorizont ab 10 Jahren.
