Talfahrt des Gesamtvolumens gebremst
Erst im letzten Monat des Jahres 2008 konnte die Talfahrt des Gesamtvolumens der österreichischen Investmentfondsbranche noch etwas gebremst werden.So konnte im Dezember 2008 ein kleiner Volumensanstieg von 345,4 Mio. Euro auf 126,04 Mrd. Euro verzeichnet werden, der trotz hoher Ausschüttungen (953 Mio. Euro) und Kursverlusten in der Höhe von 112,7 Mio. Euro durch eine deutlich positive Nachfrage (1,4 Mrd. Euro) zustande kam.
Analyse des Jahres 2008
Für das Jahr 2008 insgesamt ergibt sich ein Volumensrückgang von 163,76 Mrd. Euro um 37,7 Mrd. Euro (23%) auf einen Gesamtendstand von 126,04 Mrd. Euro, der nur knapp über dem Jahresendergebnis von 2004 liegt. Für dieses Ergebnis waren Ausschüttungen in der Höhe von 2,9 Mrd. Euro, Nettoabflüsse von 15,3 Mrd. Euro und Kursverluste von 19,6 Mrd. Euro verantwortlich.
In der Verteilung der Assetklassen mussten die Aktienfonds den größten Volumensrückgang (-17,28 Mrd. Euro), der vor allem auf Kursverluste zurückzuführen ist, hinnehmen. Die Volumensreduktion bei Rentenfonds (-10,6 Mrd. Euro) hingegen entstand hauptsächlich durch Rücklösungen in der Höhe von 8,4 Mrd. Euro.
Performancesieger 2008
Performancesieger im vergangenen Jahr waren Dollar-Rentenfonds (auf Eurobasis) mit durchschnittlich 6,18 Prozent. Auch Euro-Rentenfonds konnten im Durchschnitt positiv mit 3,43 Prozent performen.
Bei Aktienfonds liegen 2008 die österreichischen Aktienfonds mit durchschnittlich -57,93 Prozent im vorderen Feld der Negativperformer. Euroland-Aktienfonds sowie US-Aktienfonds performten ebenfalls negativ (-40,55% bzw. -39,46%), Geldmarkt- und geldmarktnahe Fonds verloren im Durchschnitt 5,57 Prozent.
Neuauflegungen
Neu aufgelegt wurden 223 Fonds, 117 davon im institutionellen Bereich und 106 als Publikumsfonds. Insgesamt verwalten die 24 österreichischen Kapitalanlagegesellschaften 2.300 Wertpapierfonds, davon 1.168 Publikumsfonds, 433 Großanlegerfonds und 699 Spezialfonds.
Immobilien-Investmentfonds – transparente und seriöse Veranlagungsform für Immobilienveranlagungen
Die fünf österreichischen Immobilieninvestmentfondsgesellschaften konnten im Jahr 2008 das Gesamtvolumen annähernd beibehalten. Durch die positiven Ergebnisse in den ersten drei Quartalen (Nettozuwachs 120,3 Mio. Euro) führten die Abgänge im vierten Quartal (-250,8 Mio. Euro) nur zu einer Volumenreduktion von 112,8 Mio. Euro gegenüber dem Vorjahr. Das Gesamtvolumen per Ende 2008 beträgt
1.713,88 Mio. Euro.
Immobilieninvestmentfonds schneiden positiv ab
Auch bei der Einjahresperformance schneiden die Immobilieninvestmentfonds mit durchschnittlich 3,27 Prozent erfreulicherweise sehr positiv ab.
Mitverantwortlich für diese gute Entwicklung ist, dass im Gegensatz zu Immobilien- Aktien auf das Lukrieren von „fiktiven Aufwertungsgewinnen“ in der Vergangenheit verzichtet wurde.
